温馨提示:由于会计制度标准不统一,部分缺失的数据可能会显示0,但不代表其数值本身为0,请您注意分辨核对。
大統新創现金再投资比率为 8.2% 。
现金再投资比率 = (ocf - 现金股利) / (总资产 - 流动负债)
= (0.8 亿 - 0.0 元) / (12.56 亿 - 2.85 亿)
= 8.2%
当前现金再投资比率
8.2%近11年中位数
6.0%制造-服装及配件行业中位数
2.0%染整代工業務經編針織布織造業務經編針織布.圓編針織布成品貿易銷售業務
现金再投资比率反映了企业当年手上真正能留存下来的现金多少。
2012 | 2013 | 2014 | 2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | TTM(十二个月) | |
现金再投资比率(%) | 2.3 | 12.1 | 6.8 | 3.6 | 7.3 | 5.4 | 6.7 | 6.0 | 0.8 | 0.8 | 8.2 |
排名 | 名称 | 市值 | 现金再投资比率(%) |
台南-KY | 10.14 亿 | 25.2 | |
聚陽 | 3.93 百亿 | 22.9 | |
東隆興 | 36.09 亿 | 20.6 | |
儒鴻 | 1.28 千亿 | 20.0 | |
Yi Shin Textile Industrial Co Ltd | 26.5 亿 | 17.7 | |
利華 | 26.99 亿 | 17.1 | |
滿心 | 12.48 亿 | 16.4 | |
Kings Metal Fiber Technologies Co Ltd | 13.97 亿 | 14.7 | |
百和 | 2.02 百亿 | 14.1 | |
豐泰 | 1.75 千亿 | 12.8 |
现金再投资比率 = (业活动净现金流 - 现金股利) / (固定资产毛额 + 长期投资 + 其他资产 + 运营资金)
现金再投资比率指的是,公司靠自己日常营运实力所赚进来的钱(营业活动现金流量),扣除给股东现金股利之后,公司最后自己所能保留下来的现金;而这些现金,可以再投资于公司所需资产的能力。
其中的分母(固定资产毛额 + 长期投资 + 其他资产 + 运营资金),如果您仔细看,就会发现它已经几乎要把整个大项的资产科目都包含进去了。
公司手上真正留下来的现金,最低应该占总资产的 10% ,因此现金再投资比率最好是大于 10%。
有趣的是,2014 年巴菲特在预立遗嘱中,交待妻子把九成的资金放在标准普尔500(S&P 500 )的指数股票型基金(ETF),剩下一成放在政府债券,长期持有就可以过得很好;其中,美国的政府债券等同现金 (因为流动性很高,缺钱时可以马上卖出变成现金)。如果我们将巴菲特的预立遗嘱进行分析,就是现金最低应该占总资产的 10% 。
现金流量指标的判定标准是“比气长,越长越好”,数字越大越好,能够完全满足“大于 100/100/10”更好,也就是同时满足现金流量比率 > 100% 、现金流量允当比率 > 100%和现金再投资比率 > 10%。